大連友誼（000679）2021年年度董事會(huì)經(jīng)營(yíng)評(píng)述內(nèi)容如下：
一、報(bào)告期內(nèi)公司所處的行業(yè)情況
公司需遵守《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第3號(hào)——行業(yè)信息披露》中零售相關(guān)業(yè)的披露要求公司主要業(yè)務(wù)之一是零售業(yè)。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2021年，社會(huì)消費(fèi)品零售總額440,823億元，比上年增長(zhǎng)12.5%，兩年平均增速為3.9%。按消費(fèi)類型分，2021年商品零售393,928億元，比上年增長(zhǎng)11.8%；餐飲收入46,895億元，增長(zhǎng)18.6%。按零售業(yè)態(tài)分，2021年限額以上零售業(yè)單位中的超市、便利店、百貨店、專業(yè)店和專賣(mài)店零售額比上年分別增長(zhǎng)6.0%、16.9%、11.7%、12.8%和12.0%。2021年，全國(guó)網(wǎng)上零售額130,884億元，比上年增長(zhǎng)14.1%。其中，實(shí)物商品網(wǎng)上零售額108,042億元，增長(zhǎng)12.0%，占社會(huì)消費(fèi)品零售總額的比重為24.5%；在實(shí)物商品網(wǎng)上零售額中，吃類、穿類和用類商品分別增長(zhǎng)17.8%、8.3%和12.5%。2021年零售業(yè)發(fā)展，可以說(shuō)是困局與變局交織并存。傳統(tǒng)零售業(yè)、連鎖餐飲等行業(yè)在疫情常態(tài)化背景下出現(xiàn)大幅撤場(chǎng)關(guān)店潮，無(wú)論是對(duì)中小零售企業(yè)還是對(duì)上市零售企業(yè)而言，業(yè)績(jī)下滑已經(jīng)成為“普遍”現(xiàn)象。但另一方面，隨著國(guó)家供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的持續(xù)推進(jìn)和消費(fèi)者需求的不斷釋放，傳統(tǒng)零售企業(yè)也根據(jù)消費(fèi)需求和市場(chǎng)環(huán)境的變化，利用原有業(yè)態(tài)的優(yōu)勢(shì)基礎(chǔ)創(chuàng)新業(yè)態(tài)，以抓住新的流量入口，搶占先發(fā)優(yōu)勢(shì)，謀求在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)之中占有一席之地。公司需遵守《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第3號(hào)——行業(yè)信息披露》中房地產(chǎn)業(yè)的披露要求公司主要業(yè)務(wù)之一是房地產(chǎn)業(yè)。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2021年全國(guó)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資147,602億元，同比增長(zhǎng)4.4%。其中，住宅投資111,173億元，比上年增長(zhǎng)6.4%；辦公樓投資5,974億元，比上年下降8.0%；商業(yè)營(yíng)業(yè)用房12,445億元，比上年下降4.8%。2021年中國(guó)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)企業(yè)房屋施工面積975,387萬(wàn)平方米，比上年增長(zhǎng)5.2%；其中住宅施工面積690,319萬(wàn)平方米，增長(zhǎng)5.3%。房屋新開(kāi)工面積198,895萬(wàn)平方米，下降11.4%；其中住宅新開(kāi)工面積146,379萬(wàn)平方米，下降10.9%。2021年中國(guó)商品房銷售面積179,433萬(wàn)平方米，比上年增長(zhǎng)1.9%；比2019年增長(zhǎng)4.6%，兩年平均增長(zhǎng)2.3%。其中住宅銷售面積156,532萬(wàn)平方米，占比87.24%，比上年增長(zhǎng)1.1%；辦公樓銷售面積3,375萬(wàn)平方米，占比1.88%，同比增長(zhǎng)1.2%，商業(yè)營(yíng)業(yè)用房銷售面積9,046萬(wàn)平方米，占比5.04%，同比下降2.6%。2021年，我國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)總體穩(wěn)定，繼續(xù)堅(jiān)持“房住不炒”的定位，積極穩(wěn)妥實(shí)施房地產(chǎn)長(zhǎng)效機(jī)制，不把房地產(chǎn)作為短期刺激經(jīng)濟(jì)的工具和手段，著力穩(wěn)地價(jià)、穩(wěn)房?jī)r(jià)、穩(wěn)預(yù)期，積極防范潛在風(fēng)險(xiǎn)，完善住房市場(chǎng)和保障體系，加快構(gòu)建高端有市場(chǎng)、低端有保障的住房制度；去杠桿仍是行業(yè)主旋律。下半年隨著市場(chǎng)持續(xù)轉(zhuǎn)冷，房地產(chǎn)信貸政策適度糾偏，涉及房企融資解凍，個(gè)人按揭貸款邊際改善。2021年7月降準(zhǔn)0.5%、2021年12月降準(zhǔn)0.5%，兩次降準(zhǔn)提高了涉房資金的流動(dòng)，并且資金流動(dòng)偏向優(yōu)質(zhì)房地產(chǎn)企業(yè)。二、報(bào)告期內(nèi)公司從事的主要業(yè)務(wù)公司需遵守《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第3號(hào)——行業(yè)信息披露》中零售相關(guān)業(yè)的披露要求公司零售業(yè)集中在大連地區(qū)，以百貨店（友誼商城）為主，本區(qū)域內(nèi)零售業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)一直較為激烈。2021年為有效緩解疫情沖擊，公司零售業(yè)在保民生、穩(wěn)銷售的基礎(chǔ)上，強(qiáng)化直播帶貨等新零售元素，并通過(guò)持續(xù)引入自營(yíng)商品、增加功能性業(yè)態(tài)等手段，利用長(zhǎng)期以來(lái)友誼商城在所在區(qū)域內(nèi)的品牌影響力，謀求拉動(dòng)銷售。報(bào)告期內(nèi)，公司零售門(mén)店銷售尚在逐步恢復(fù)中，銷售收入較同期有所增長(zhǎng)，但距離疫情前銷售水平仍有差距。（一）門(mén)店基本情況（二）門(mén)店變動(dòng)情況報(bào)告期內(nèi)公司門(mén)店未發(fā)生變化。（三）門(mén)店店效信息（四）報(bào)告期內(nèi)線上銷售情況（五）商品采購(gòu)與存貨情況1、前五名供應(yīng)商情況2、存貨管理政策（1）存貨的計(jì)量①初始成本計(jì)量：存貨成本包括采購(gòu)成本、加工成本和其他成本。②發(fā)出存貨的計(jì)價(jià)方法：采用先進(jìn)先出法。（2）存貨可變現(xiàn)凈值的確定依據(jù)及存貨跌價(jià)準(zhǔn)備的計(jì)提方法期末對(duì)存貨進(jìn)行全面清查后，按存貨的成本與可變現(xiàn)凈值孰低提取或調(diào)整存貨跌價(jià)準(zhǔn)備。產(chǎn)成品、庫(kù)存商品和用于出售的材料等直接用于出售的商品存貨，在正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，以該存貨的估計(jì)售價(jià)減去估計(jì)的銷售費(fèi)用和相關(guān)稅費(fèi)后的金額，確定其可變現(xiàn)凈值；需要經(jīng)過(guò)加工的材料存貨，在正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，以所生產(chǎn)的產(chǎn)成品的估計(jì)售價(jià)減去至完工時(shí)估計(jì)將要發(fā)生的成本、估計(jì)的銷售費(fèi)用和相關(guān)稅費(fèi)后的金額，確定其可變現(xiàn)凈值；為執(zhí)行銷售合同或者勞務(wù)合同而持有的存貨，其可變現(xiàn)凈值以合同價(jià)格為基礎(chǔ)計(jì)算，若持有存貨的數(shù)量多于銷售合同訂購(gòu)數(shù)量的，超出部分的存貨的可變現(xiàn)凈值以一般銷售價(jià)格為基礎(chǔ)計(jì)算。期末，按單個(gè)存貨項(xiàng)目的成本與可變現(xiàn)凈值孰低法計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備；但對(duì)于數(shù)量繁多、單價(jià)較低的存貨按存貨類別計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備。計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備后，如果以前減記存貨價(jià)值的影響因素已經(jīng)消失，導(dǎo)致存貨的可變現(xiàn)凈值高于其賬面價(jià)值的，在原已計(jì)提的存貨跌價(jià)準(zhǔn)備金額內(nèi)予以轉(zhuǎn)回，轉(zhuǎn)回的金額計(jì)入當(dāng)期損益。（3）存貨的盤(pán)存制度采用永續(xù)盤(pán)存制。（4）低值易耗品的攤銷方法采用“五五攤銷法”核算。3、倉(cāng)儲(chǔ)與物流情況公司商品主要在公司門(mén)店儲(chǔ)存，無(wú)自營(yíng)大型物流倉(cāng)儲(chǔ)中心。公司需遵守《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第3號(hào)——行業(yè)信息披露》中房地產(chǎn)業(yè)的披露要求公司房地產(chǎn)業(yè)集中在大連地區(qū)，即公司控股子公司擬開(kāi)發(fā)的“金石谷”項(xiàng)目，以前年度該項(xiàng)目因政策原因處于暫緩建設(shè)階段，公司對(duì)其開(kāi)發(fā)一直保持著持續(xù)的調(diào)研和論證。2021年9月公司接到項(xiàng)目所在地政府有關(guān)文件，要求公司按照整體主動(dòng)退出球場(chǎng)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行整改。公司按照政府要求，整體消除了該項(xiàng)目的球場(chǎng)特征，并封存了部分建筑，同時(shí)公司也在項(xiàng)目所在地政府的支持下，啟動(dòng)了項(xiàng)目整體轉(zhuǎn)型的調(diào)研工作，目前正在制定轉(zhuǎn)型工作方案。發(fā)展戰(zhàn)略和未來(lái)一年經(jīng)營(yíng)計(jì)劃公司房地產(chǎn)業(yè)將在主要聚焦于大連金石谷項(xiàng)目轉(zhuǎn)型發(fā)展的基礎(chǔ)上，對(duì)外尋找商機(jī)，與其他國(guó)內(nèi)地產(chǎn)公司進(jìn)行戰(zhàn)略合作，以增強(qiáng)抵御房地產(chǎn)行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的能力，謀求自身的可持續(xù)發(fā)展。三、核心競(jìng)爭(zhēng)力分析（一）2016年，公司原控股股東友誼集團(tuán)簽署《關(guān)于轉(zhuǎn)讓大連友誼（集團(tuán)）股份有限公司部分股份之股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，上市公司引入了新的控股股東武信投資控股。武信投資控股成為控股股東后，將借助上市公司的平臺(tái)，通過(guò)各種有效途徑，創(chuàng)新發(fā)展，打造大連友誼的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力。（二）公司調(diào)整了地產(chǎn)業(yè)的發(fā)展方向，初步確立了“在中心城市的中心區(qū)域，發(fā)展中小地塊”的 “三中”原則，并重塑管理能力，以儲(chǔ)備相應(yīng)競(jìng)爭(zhēng)力。（三）公司現(xiàn)有零售門(mén)店，位于區(qū)域市場(chǎng)的核心商圈，多年來(lái)穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)，在區(qū)域市場(chǎng)中樹(shù)立了良好的品牌形象，形成了相對(duì)有利的區(qū)域競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。四、主營(yíng)業(yè)務(wù)分析1、概述報(bào)告期內(nèi)，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入17,633.44萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)0.32%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為虧損21,591.17萬(wàn)元，同比下降938.05%。其中：公司零售業(yè)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入17,292.50萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)10.52%，占公司總體營(yíng)業(yè)收入比重為98.07%；地產(chǎn)業(yè)實(shí)現(xiàn)收入105.35萬(wàn)元，同比下降92.70%。公司本期虧損的主要原因?yàn)椋海?）目前新冠疫情對(duì)公司零售業(yè)影響依然存在，公司零售門(mén)店銷售尚在逐步恢復(fù)中，未達(dá)到預(yù)期盈利水平；（2）公司控股子公司于2021年9月、2021年11月分別收到大連金普新區(qū)發(fā)展和改革局下發(fā)的《關(guān)于大連友誼金石谷高爾夫球場(chǎng)整改工作的通知》，要求對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行整改。項(xiàng)目開(kāi)發(fā)與經(jīng)營(yíng)所面臨的政策環(huán)境發(fā)生重大變化，故對(duì)該項(xiàng)目計(jì)提減值準(zhǔn)備。五、公司未來(lái)發(fā)展的展望（一）行業(yè)格局和發(fā)展趨勢(shì)零售業(yè)：自2010年左右開(kāi)始，受電商和其它業(yè)態(tài)沖擊，零售業(yè)進(jìn)入調(diào)整期，導(dǎo)致傳統(tǒng)百貨業(yè)在物業(yè)條件、軟硬件設(shè)施、市場(chǎng)化水平等多方面欠賬較多，調(diào)改成為這幾年百貨發(fā)展的主旋律，大到業(yè)態(tài)轉(zhuǎn)型、物業(yè)翻新，小到品牌調(diào)整、門(mén)頭亮化，百貨企業(yè)或多或少進(jìn)行或準(zhǔn)備進(jìn)行調(diào)改，這一趨勢(shì)將在2022年延續(xù)。百貨企業(yè)需要根據(jù)各店的商圈環(huán)境、品牌定位、物業(yè)條件等，因地制宜地進(jìn)行不同規(guī)模的調(diào)改。無(wú)論是業(yè)態(tài)轉(zhuǎn)型還是環(huán)境和商品升級(jí)，都應(yīng)緊緊圍繞本企業(yè)的目標(biāo)定位開(kāi)展，通過(guò)品質(zhì)升級(jí)和體驗(yàn)提升吸引目標(biāo)顧客。調(diào)改與運(yùn)營(yíng)需要兩條腿走路，相互結(jié)合，互為保障。調(diào)改的效果需很大程度上要靠精細(xì)化運(yùn)營(yíng)來(lái)體現(xiàn)，一些運(yùn)營(yíng)的阻礙或難點(diǎn)也需要調(diào)改來(lái)打通。商品力是零售企業(yè)經(jīng)營(yíng)能力的核心體現(xiàn)，無(wú)論何種渠道、何種方式，讓顧客能持續(xù)買(mǎi)到好的商品，是一家零售商能持續(xù)發(fā)展的動(dòng)力和源泉。商品力表面上看是價(jià)格沒(méi)有吸引力，背后是綜合因素導(dǎo)致，包括形象定位、經(jīng)營(yíng)管理模式、品類組合、與品牌商關(guān)系、供應(yīng)鏈控制、采購(gòu)能力等。2022年，百貨企業(yè)將以多種手段增強(qiáng)商品力，包括：深化與品牌商的合作、拓展自營(yíng)品類、開(kāi)發(fā)自有品牌、強(qiáng)化品牌汰換更新、開(kāi)發(fā)集合店、應(yīng)用數(shù)字化手段等。當(dāng)前百貨行業(yè)的會(huì)員營(yíng)銷主要有三大特點(diǎn)，一是會(huì)員規(guī)?？焖贁U(kuò)大，二是數(shù)字化會(huì)員成標(biāo)配，三是會(huì)員銷售占比穩(wěn)步提高。同時(shí)存在會(huì)員活躍度不高、體系未打通、服務(wù)簡(jiǎn)單化等問(wèn)題。2022年，會(huì)員營(yíng)銷的重點(diǎn)將圍繞會(huì)員戰(zhàn)略細(xì)分、會(huì)員權(quán)益和體驗(yàn)提升、高端會(huì)員服務(wù)、全渠道會(huì)員打通等方面展開(kāi)。房地產(chǎn)業(yè)：2022年，政策層面將繼續(xù)堅(jiān)持“房住不炒”的定位，行業(yè)去杠桿節(jié)奏將得到適度控制，個(gè)人按揭貸款將迎來(lái)適度松綁。但整體判斷，堅(jiān)持“房住不炒”，“四限”、去杠桿、房產(chǎn)稅等長(zhǎng)效機(jī)制將形成閉環(huán)，最終實(shí)現(xiàn)促進(jìn)行業(yè)良性循環(huán)和健康發(fā)展。目前房地產(chǎn)市場(chǎng)的基本面沒(méi)有變，住房需求依然較強(qiáng)。宏觀上講，保持調(diào)控政策連續(xù)性、穩(wěn)定性，繼續(xù)穩(wěn)妥實(shí)施房地產(chǎn)長(zhǎng)效機(jī)制，并保障剛性住房需求，滿足合理的改善性住房需求將成為主旋律。2022年房企更需要配合國(guó)家發(fā)展戰(zhàn)略，控規(guī)模、調(diào)節(jié)奏。2022年，房地產(chǎn)市場(chǎng)強(qiáng)調(diào)滿足合理的住房需求是以需求方為基礎(chǔ)，引導(dǎo)市場(chǎng)銷售回到正常節(jié)奏，避免意外傷害到第一套剛需和改善需求的購(gòu)房者。房地產(chǎn)市場(chǎng)的發(fā)展要滿足購(gòu)房者的合理需求，這也有利于保持房地產(chǎn)市場(chǎng)的持續(xù)、健康、穩(wěn)定發(fā)展。（二）公司發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營(yíng)計(jì)劃零售業(yè)：在公司零售百貨業(yè)務(wù)發(fā)展過(guò)程中，公司將持續(xù)密切關(guān)注消費(fèi)趨勢(shì)變化，堅(jiān)持以現(xiàn)有業(yè)務(wù)區(qū)域?yàn)橹饕l(fā)展重心，強(qiáng)化品質(zhì)保證，面向家庭，貼近生活。同時(shí)進(jìn)行供應(yīng)鏈優(yōu)化升級(jí)，聚焦商品競(jìng)爭(zhēng)力的提升；推進(jìn)精準(zhǔn)營(yíng)銷，建立全方位客戶營(yíng)銷體系；提升服務(wù)能力，推進(jìn)服務(wù)一體化。主要經(jīng)營(yíng)計(jì)劃如下：1.深化與品牌商的合作，優(yōu)化供應(yīng)鏈。通過(guò)強(qiáng)化關(guān)鍵品類經(jīng)營(yíng)，結(jié)合消費(fèi)升級(jí)和品質(zhì)升級(jí)的消費(fèi)需求，提升在化妝品、男女服飾、家具用品等關(guān)鍵品類的競(jìng)爭(zhēng)力，與品牌方聯(lián)合、資源共享，降低運(yùn)營(yíng)及銷售成本，創(chuàng)造價(jià)值。2.增加自采及自有品牌。通過(guò)品類及商品的自主采購(gòu)以及自有品牌的豐富，提高公司商品銷售的毛利，同時(shí)能夠增強(qiáng)公司的品牌競(jìng)爭(zhēng)力。房地產(chǎn)業(yè)：2020年，公司通過(guò)出售三家房地產(chǎn)類子公司，實(shí)現(xiàn)了資金回籠，優(yōu)化了公司的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，同時(shí)進(jìn)一步降低了公司有息債務(wù)規(guī)模與財(cái)務(wù)費(fèi)用，改善了公司資產(chǎn)質(zhì)量與財(cái)務(wù)狀況，增強(qiáng)了公司的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力。2022年，公司也將積極按照“在中心城市的中心區(qū)域發(fā)展中小地塊”的三中原則，積極尋找新項(xiàng)目，在主要聚焦于大連金石谷項(xiàng)目轉(zhuǎn)型發(fā)展的基礎(chǔ)上，與其他國(guó)內(nèi)地產(chǎn)公司進(jìn)行戰(zhàn)略合作，尋求合作開(kāi)發(fā)機(jī)會(huì)，增強(qiáng)抵御房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的能力，進(jìn)一步尋找市場(chǎng)機(jī)會(huì)以謀求自身的可持續(xù)發(fā)展。（三）可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)1.疫情反復(fù)風(fēng)險(xiǎn)：當(dāng)前，區(qū)域性疫情反復(fù)，疫情導(dǎo)致消費(fèi)短期停滯，將影響零售業(yè)整體的經(jīng)營(yíng)情況，同時(shí)導(dǎo)致消費(fèi)者信心的下行，從而影響零售業(yè)的穩(wěn)定運(yùn)營(yíng)。應(yīng)對(duì)措施：積極發(fā)展多渠道銷售模式，同時(shí)加強(qiáng)與供應(yīng)商、倉(cāng)儲(chǔ)等方面的合作，探索構(gòu)建新的銷售方式。2.政策風(fēng)險(xiǎn)：房地產(chǎn)受政府宏觀政策影響較大，調(diào)控政策堅(jiān)持貫徹“住而非炒”總定位，地產(chǎn)調(diào)控政策未見(jiàn)放松。預(yù)期未來(lái)整體調(diào)控基調(diào)將依然延續(xù)，并逐步向長(zhǎng)效機(jī)制、因城施策轉(zhuǎn)變。市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)將更加激烈，房地產(chǎn)市場(chǎng)發(fā)展面臨更大的政策不確定性風(fēng)險(xiǎn)。房地產(chǎn)調(diào)控政策因城施策、分類指導(dǎo)的持續(xù)推行，可能對(duì)公司的經(jīng)營(yíng)和發(fā)展造成不確定性影響。應(yīng)對(duì)措施：公司將緊跟國(guó)家政策，加強(qiáng)政策研究，依據(jù)政策導(dǎo)向和市場(chǎng)情況，在市場(chǎng)判斷、戰(zhàn)略制定、項(xiàng)目銷售等方面做好充分的應(yīng)對(duì)。3.資金風(fēng)險(xiǎn)：公司在房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)、自持物業(yè)的經(jīng)營(yíng)中，因經(jīng)營(yíng)周期較長(zhǎng)，資金需求量較大。尤其目前房地產(chǎn)行業(yè)的調(diào)整仍在進(jìn)行中，項(xiàng)目資金回款時(shí)間延長(zhǎng)，公司資金壓力持續(xù)增加，存在流動(dòng)性不足的風(fēng)險(xiǎn)。應(yīng)對(duì)措施：一方面加強(qiáng)存量去化，確保資金回款，保證公司流動(dòng)性穩(wěn)定，另一方面加強(qiáng)預(yù)算管理，合理安排資金的適用，增強(qiáng)資金使用的計(jì)劃性，提高資金使用效率，同時(shí)不斷改善資本結(jié)構(gòu)及償債能力，保障公司資金鏈的安全。4.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：房地產(chǎn)市場(chǎng)現(xiàn)已進(jìn)入專業(yè)化、規(guī)?；?、品牌化等綜合實(shí)力競(jìng)爭(zhēng)階段，加之政策調(diào)控的不確定性，加劇了行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)和市場(chǎng)大幅波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。未來(lái)隨著房地產(chǎn)市場(chǎng)分化趨勢(shì)日益明顯，市場(chǎng)集中度進(jìn)一步提高，強(qiáng)者恒強(qiáng)的局面將得以延續(xù)，房地產(chǎn)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)將更加激烈，從而加劇了市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。應(yīng)對(duì)措施：公司將結(jié)合自身實(shí)際情況，堅(jiān)持“在中心城市的中心區(qū)域，發(fā)展中小地塊”的“三中原則”，與同業(yè)公司探索戰(zhàn)略合作，控制可能出現(xiàn)的投資風(fēng)險(xiǎn)。關(guān)鍵詞： 大連友誼
